AAZQ11
AZ QUEST SOLE FDO DE INV
- Cotação
- R$ 5,60
- Patrimônio
- R$ 207,5 mi
- P/VP
- 0.65
- DY 12 meses
- 22.6%
O que o fundo tem na mão
55 papéis, R$ 220,3 mi em valor de mercado, da composição de carteira entregue à CVM na competência 06/2026.
- Crédito do agronegócio63.1%R$ 138,9 mi
- Cotas de fundos30.9%R$ 68,0 mi
- Demais ativos6.1%R$ 13,4 mi
- Crédito do agronegócio32 papéis
- R$ 138,9 mi 63%
- Cotas de fundos16 papéis
- R$ 68,0 mi 31%
- Demais ativos7 papéis
- R$ 13,4 mi 6%
A que índice está preso
O que corrige o papel. É o que decide se o fundo ganha ou perde quando a inflação ou o juro mudam.
- Pré-fixado
- 63%
- não declarado
- 37%
A que taxa, por índice
- Pré-fixado mais 6.41% ao ano , sobre 63% da carteira
Quem empacotou o crédito
Num CRA o emissor é a securitizadora, e não quem deve. Esta lista diz por quais empacotadoras o crédito passou. O devedor final está no relatório gerencial, que ainda não foi lido.
- ECO SEC AGRO
- 24%
- OPEA
- 10%
- VIRGO SECURITIZACAO
- 10%
- VERT SECURITIZADORA
- 7%
- CERES SECURITIZADORA
- 7%
- RBCAPITALSEC
- 3%
- CANAL SEC
- 2%
- OCTANTE SEC
- 2%
- TRUE SECURITIZADORA
- 1%
Quando o dinheiro volta
A escada de vencimentos do informe mensal, competência 08/2026. O prazo médio é de 2.9 anos, sobre 63% da carteira, que é a parte com vencimento declarado.
O que está por trás do papel
Os setores em que as empresas devedoras deste fundo atuam, lidos da tabela de lastro do relatório gerencial.
Onde: AL, AM, BA, CE, GO, MG, MS, MT, PA, PE, PR, RJ, RO, RS, SC, SP, TO.
Esta lista diz quais setores aparecem, e não quanto de cada um. O relatório nomeia a cultura ao lado do devedor, mas não dá o valor por cultura: não dá para dizer que o fundo tem trinta por cento em soja. Lido de 7 páginas de tabela do relatório gerencial.
Como a carteira mudou
4 trimestres, de 09/2025 a 06/2026. A série começa em 2025 porque o primeiro CDA que um Fiagro entregou foi naquele ano: o documento não existia antes.
| Trimestre | Papéis | Total | Emissores | No maior | Parte ligada | Prazo |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 06/2026 | 55 | R$ 220,3 mi | 10 | 33% | - | 3.0 anos |
| 03/2026 | 47 | R$ 210,5 mi | 9 | 33% | - | 2.8 anos |
| 12/2025 | 49 | R$ 210,9 mi | 10 | 30% | - | 2.7 anos |
| 09/2025 | 56 | R$ 210,5 mi | 10 | 28% | - | 2.6 anos |
O prazo de todos os trimestres é medido contra hoje, e não contra a data de cada documento. Assim a coluna mostra o que o gestor fez, alongar ou encurtar, em vez de mostrar sempre o mesmo número.
O que entrou e o que saiu
26 meses de relatório gerencial, de 07/2024 a 09/2026. A foto diz em que o fundo está hoje; isto diz o que o gestor fez.
| Setor | Apareceu em | Última vez |
|---|---|---|
| Algodão | 07/2024 | ainda está |
| Aves e suínos | 07/2024 | ainda está |
| Café | 07/2024 | ainda está |
| Cana e açúcar | 07/2024 | ainda está |
| Feijão | 07/2024 | 08/2025 |
| Floresta e celulose | 07/2024 | ainda está |
| Gado | 07/2024 | 10/2024 |
| Insumos | 07/2024 | ainda está |
| Leite | 07/2024 | ainda está |
| Milho | 07/2024 | ainda está |
| Soja | 07/2024 | ainda está |
| Trigo | 07/2024 | ainda está |
A série tem furos: a gestora muda o desenho do relatório e um mês qualquer sai sem tabela reconhecível. Mês sem tabela fica de fora em vez de entrar como lista vazia, porque lista vazia na tela viraria "o fundo não tinha nada". E aqui também não há peso: dá para dizer que entrou soja, não dá para dizer quanto.
Quem deve, por nome
As empresas que o relatório gerencial nomeia. Não é a carteira inteira: um fundo que empresta para trezentos produtores não tem um devedor para nomear, e só o papel de risco corporativo traz nome.
| Empresa | Meses na carteira | Desde |
|---|---|---|
| AM RO A Stoppe | 26 | 07/2024 |
| Ratings Stoppe | 26 | 07/2024 |
| SP A Usina Enersugar | 8 | 02/2026 |
Lido da prosa da tabela de lastro, pelo sufixo societário do nome. Nome que aparece em um mês só fica de fora, porque papel de crédito dura anos e nome de uma vez só costuma ser erro de leitura. E não há valor por devedor: o relatório nomeia a empresa ao lado do papel e não diz quanto.
A carteira, papel a papel
Os 55 maiores, do maior para o menor.
| Emissor | Classe | Indexador | Taxa | Vence | Valor |
|---|---|---|---|---|---|
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 3.05% | 22/11/2030 | R$ 14,2 mi |
| OPEA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 4.59% | 16/09/2030 | R$ 13,3 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 10,8 mi |
| CERES SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 0.36% | 30/12/2026 | R$ 9,0 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 8,2 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 4.09% | 17/12/2029 | R$ 8,1 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 1.17% | 16/07/2029 | R$ 7,7 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 7,2 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 6,9 mi |
| RBCAPITALSEC | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 0.10% | 25/05/2027 | R$ 6,8 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 6,6 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 6,6 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 4.78% | 16/07/2029 | R$ 6,3 mi |
| VERT SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 3.72% | 15/07/2031 | R$ 6,1 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 6.64% | 17/02/2031 | R$ 5,8 mi |
| OPEA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 3.31% | 27/05/2030 | R$ 5,6 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 12.06% | 15/09/2028 | R$ 4,7 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 4,4 mi |
| VERT SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 0.98% | 16/07/2029 | R$ 4,4 mi |
| CANAL SEC | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 1.56% | 20/06/2029 | R$ 4,4 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 4,2 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 4,2 mi |
| OPEA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 15.37% | 28/12/2029 | R$ 4,1 mi |
| CERES SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 6.20% | 29/11/2027 | R$ 3,6 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 6.98% | 30/08/2028 | R$ 3,5 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 3,0 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 106.57% | 15/08/2030 | R$ 3,0 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 0.17% | 15/08/2030 | R$ 2,9 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 4.63% | 05/11/2027 | R$ 2,9 mi |
| TRUE SECURITIZADORA | Demais ativos | - | - | - | R$ 2,9 mi |
| CERES SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 10.36% | 04/12/2028 | R$ 2,7 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 1.67% | 16/10/2034 | R$ 2,7 mi |
| OCTANTE SEC | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 3.55% | 10/09/2030 | R$ 2,7 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 3.78% | 21/05/2029 | R$ 2,6 mi |
| VERT SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 0.37% | 15/07/2030 | R$ 2,4 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 2,4 mi |
| não declarado | Demais ativos | - | - | - | R$ 2,3 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Demais ativos | - | - | - | R$ 2,2 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 11.94% | 12/04/2029 | R$ 2,2 mi |
| VERT SECURITIZADORA | Demais ativos | - | - | - | R$ 2,2 mi |
| não declarado | Demais ativos | - | - | - | R$ 2,1 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 2.58% | 21/11/2029 | R$ 2,0 mi |
| VIRGO SECURITIZACAO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 10.44% | 17/04/2028 | R$ 2,0 mi |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 2,0 mi |
| ECO SEC AGRO | Demais ativos | - | - | - | R$ 1,7 mi |
| OCTANTE SEC | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 4.97% | 26/10/2027 | R$ 1,3 mi |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 1.57% | 15/10/2032 | R$ 842.932,43 |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 739.633,02 |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 649.080,23 |
| ECO SEC AGRO | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 5.40% | 20/08/2029 | R$ 530.006,61 |
| VERT SECURITIZADORA | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 13.74% | 17/09/2027 | R$ 377.605,39 |
| CANAL SEC | Crédito do agronegócio | Pré-fixado | 14.87% | 29/08/2028 | R$ 177.100,38 |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 81.239,30 |
| não declarado | Cotas de fundos | - | - | - | R$ 7.689,44 |
| não declarado | Demais ativos | - | - | - | R$ 0,06 |
Composição da Carteira (CDA) entregue ao FNET, documento trimestral. A escada de vencimentos vem do informe mensal, que é mais novo.
O prazo e o instrumento
composição de junho de 2026
49 papéis no arquivo que a CVM publica, com o instrumento e o vencimento de cada um. A entrega é trimestral.
- Crédito do agro 65.0%
- Cotas de fundos 31.2%
- Caixa e título público 2.8%
- Outros 1.0%
De que instrumento
- CRA66%
- Nao declarado32%
- Certificado de recebiveis imobilia1%
Quando vence
- ate 1 ano8%
- 1 a 3 anos12%
- 3 a 5 anos42%
- mais de 5 anos5%
Prazo médio de 3.3 anos, ponderado pelo valor. 17 papéis não declaram vencimento e ficam de fora desta conta.
Os emissores que o fundo declarou
Isto é 34% do que o fundo investiu. O resto é CRA, e o arquivo da CVM não traz o devedor dele: das 751 linhas de CRA do mercado, nenhuma tem emissor declarado.
| Emissor | Papéis | Valor | Peso |
|---|---|---|---|
| NOOA FIAGRO RESPONSABILIDADE LIMITADA | 1 | R$ 10,8 mi | 5.2% |
| OT SOBERANO FUNDO DE INVESTIMENTO EM RENDA FIXA REFERENCIA | 1 | R$ 8,2 mi | 3.9% |
| ULLER FIAGRO DIREITOS CREDITORIOS RESPONSABILIDADE LIMITAD | 1 | R$ 7,2 mi | 3.5% |
| COTRIBA FIAGRO | 1 | R$ 6,9 mi | 3.3% |
| FUNDO DE INVESTIMENTO EM DIREITOS CREDITORIOS OPEA AGRO SU | 1 | R$ 6,6 mi | 3.1% |
| RESPONSABILIDADE LIMITADA DO ECOAGRO INSUMOS FIAGRO | 1 | R$ 6,6 mi | 3.1% |
| CAETE FIAGRO - FUNDO DE INVESTIMENTO NAS CADEIAS PRODUTIVA | 1 | R$ 4,4 mi | 2.1% |
| TOAGRO FUNDO DE INVESTIMENTO NAS CADEIAS PRODUTIVAS DO AGR | 1 | R$ 4,2 mi | 2.0% |
| FG/AGRO FUNDO DE INVESTIMENTO NAS CADEIAS PRODUTIVAS AGROI | 1 | R$ 4,2 mi | 2.0% |
| BAVIERA PURA ORIGEM FIAGRO - RESPONSABILIDADE LIMITADA | 1 | R$ 3,0 mi | 1.4% |
A carteira declarada não fecha com o patrimônio declarado. Somando o que o fundo tem e tirando o que ele deve, dá 106.0% do patrimônio que ele mesmo informou na mesma linha do arquivo. O defeito está na entrega, não na leitura: 25 dos 36 fundos fecham.